[Keeper]

Уважаемые! Можно-ли в "двух словах" пояснить начинающему чайнику: Что такое риск - аверсии, и каким образом он влияет на определение индексов (учусь использовать HI-LO)?
Буду признателен, если по этой теме кно-нибудь даст какую-нибудь ссылку или предложит литературу (желательно на русском).

[Garry Baldy]

Отвечаю в обратном порядке:

1. На русском нет ничего.

2. На английском рекомендую платные форумы на bj21.com и rge21.com. В крайнем случае очень неплохо концепция описана в хэлпе к симулятору SBA.

3. Идея, грубо, в следующем. При расчёте индекса ты начинаешь учитывать не только матожидание действия, но и дисперсию оного. Типа если будешь сплитовать десятки от +5, то прибавка к МО будет такая-то, но риски вырастут на столько-то. А если сплитовать, скажем, от +6, то МО вырастет немножечко поменьше, зато риски вырастут тоже несильно. И так далее. Степень аверсии - личное дело каждого.